“第二支箭”传递服务新质生产力新信号 已累计支持130家民营企业发行2300亿融资工具

民企债券融资支持工具（即“第二支箭”）再度发力，创新机制下，铜加工企业海亮集团发行5亿元超短期债券，鸿商产业控股集团有限公司（以下简称“鸿商产控”）发行了“第二支箭”下首单5年期债券。

财联社记者获取数据显示，自设立以来，民营企业债券融资支持工具已累计支持130余家民营企业发行债务融资工具，覆盖金额2300余亿元。据了解，下一步，“第二支箭”将继续加大民营企业债券融资支持工具服务力度，不断增强对科技创新企业、传统产业数字化等的支持，加速以金融服务新质生产力。

创设规模动态调整新机制助力融资

在“第二支箭”的发力下，近日，海亮集团有限公司2024年度第一期超短期融资券发行，发行规模5亿元，票面利率5.15%。

据悉，“第二支箭”为海亮集团的5亿元超短期债券创设了15000万元信用风险缓释凭证。本次凭证采用创设规模动态调整的创新机制，吸引了更多投资人参与认购，有效提高了债券认购倍数，降低了融资成本。本期票据募集资金将用于置换发行人有息债务。

从知情人士获悉，根据以往支持工具服务民企的经验，本次凭证创设机制进一步优化和创新——在预配售阶段可对创设金额进行动态调整。创新意义在于：一是实时结合申购情况，动态调整创设计划，在投资人参与踊跃的情况下，增加创设名义本金，更好满足凭证投资人的市场需求；二是对创设机构来说，在市场情况不明时，可保留一定的灵活度；三是有助于更多机构获得凭证配售，扩大标的债券投资人范围，降低债券融资成本。

海亮集团是国内规模最大的铜加工企业之一，并涉及多个板块。海亮集团发行的四期债务融资工具持续得到“第二支箭”的支持，发行金额累计18亿元。支持工具对发行人资金滚转接续、优化融资结构、稳定债券融资渠道发挥了积极作用。

据了解，下阶段“第二支箭”将支持新兴产业发展与传统产业升级，服务满足人民美好生活需求等重点行业，持续释放积极信号，不断创新增信产品，为民营企业提供可靠、高效、便捷的金融服务，助力民营企业实现高质量发展。

“第二支箭”下首单5年期债券发行

近日鸿商产控2024年度第二期中期票据成功发行5亿元，期限5年，票面利率2.98%，“第二支箭”为本期票据提供了全额无条件不可撤销连带责任保证增信支持，这也是“第二支箭”下首单5年期债券。募集资金用于置换即将到期中票，在大幅降低融资成本的同时，实现了债务期限结构的进一步优化，提升了债务稳定性。

鸿商产控是一家以金属选采为主业控股型公司，核心子公司为上市公司洛阳钼业（603993）。公司基本金属贸易业务位居全球前三，2023年钴产量5.5万吨，跃居全球第一大钴生产商。作为传统矿业企业，鸿商产控不断提升治理数字化和科学化，通过整合国内外资源，在开采技术、采选冶炼流程，数据化管理等方面，不断要加快内生增长，形成新质生产力，促进业务高质量发展。

据悉，近期“第二只箭”还将继续支持鸿商产控发行5年期中期票据，帮助发行人进一步拉长负债久期，降低债券融资成本，提升债务期限结构的稳定性。

财联社记者获悉，中债信用增进公司将继续加大“第二支箭”服务力度，继续加大民营企业债券融资支持工具服务力度，不断增强对科技创新企业、传统产业数字化等的支持，加速以金融服务新质生产力。

据了解，“第二支箭”不断发力，持续支持民营企业发债融资。自设立以来，民营企业债券融资支持工具已累计支持130余家民营企业发行债务融资工具，覆盖金额2300余亿元。“第二支箭”充分发挥了债券市场公开透明、预期反馈性强的优势，对缓解民营企业信用收缩、维护融资渠道基本稳定等方面起到引导作用。